地方上市公司積極布局產壽險 新疆保險業或將破局
- 發布時間 2017.08.09
- 來源
日前，新疆浩源(002700,股吧)發布公告稱，擬出資2.2億認購新疆財險股份，認購后將股份占比為14.67%，不過這并不是新疆浩源參股的唯一保險公司，其去年還曾出資4億認購新新人壽20%的股份。
值得一提的是，這兩家保險公司注冊地同為新疆地區，且都尚未被監管批準開業。今年以來保監會逐漸收緊批復保險牌照的腳步，同時對發起設立保險公司的股東要求再次提高門檻，這對新疆浩源來說并不算是個好消息，不過，監管對于中西部地區的優待政策也讓這兩家保險公司的未來難以揣測，目前，新疆地區尚缺壽險類公司空白，根據監管要求，監管審批要向沒有法人保險機構的地區傾斜，一個省份可以有一家財險公司、一家壽險公司。
新疆浩源參股財險+壽險，目前均未得到保監會批復開業
日前，新疆浩源天燃氣股份有限公司發布公告稱，擬出資2.2億元，認購籌建中的新疆財產保險股份有限公司股份2.2億股，占其總股本的14.67%。
新疆浩源方面表示，此次投資有助于公司優化資產配置、探索產融結合，并對后續在相關地區開展基礎設施投資運營業務產生協同效應。
值得一提的是，這并非新疆浩源參股的唯一一家保險公司。2016年4月，新疆浩源就發布公告稱，擬用自有資金4億元，認購注冊地同樣在新疆地區，位于喀什市的新新人壽保險股份有限公司股份4億股，占新新人壽保險股份有限公司總股本的20%。
對于新疆浩源如此積極參股保險公司的原因，有業內人士分析，一方面，隨著金融市場的發展和金融改革的推進，保險業正迎來發展的“黃金十年”，保險產業已經逐步成為國內外金融控股集團必不可少的“發動機”與“驅動器”。另一方面，從新疆浩源原有業務來看，在天然氣預售制上，該公司可以獲得可觀的現金流，而此番投資的新疆財險以及新新保險依然可以匯集很大的現金流，三者結合相當于為新疆浩源提供了一個非常巨大的融資平臺。
不過，目前上述兩家保險公司均未得到保監會批復開業。
監管趨嚴牌照難拿，新疆浩源為滿足監管要求降低持股比例
對于新疆財險的籌建工作，新疆地區在今年初的政府工作報告中指出，加快推進新疆財產保險公司開業運營，充分發揮金融對實體經濟的支撐作用。不過，今年以來，保險業監管逐漸趨嚴，對于保險牌照的審批亦是越發嚴格，新疆財險被批準籌建開業或存懸念。
根據中保協官網預披露一欄新疆財險的公開信息顯示，該的注冊資本為15億，發起人包括烏魯木齊經濟開發區建設投資開發有限公司、新疆維吾爾自治區國有資產投資經營有限責任公司、新疆維吾爾自治區融資擔保有限責任公司、新疆金融投資有限公司、新疆交通建設集團股份有限公司、伊犁哈薩克自治州融通商貿有限公司、新疆華美漿紙有限公司以及新疆浩源天燃氣股份有限公司8家公司。
彼時，新疆浩源的的持股比例尚為16%，而本次新疆浩源增資后，持股比例則降為14.67%，根據公告內容，此次認購完成后持股比例減少，是由于籌建公司降低了注冊資金，因此減少了新疆浩源投資金額。
不過從另一方面來看，新疆浩源此舉也或是為了滿足監管要求。根據保監會此前下發的《保險公司股權管理辦法(第二次征求意見稿)》內容，該公司此前應屬于戰略類股東，按照監管對于戰略類股東要求，股東凈資產應不低于十億人民幣，而該公司2016年的凈資產僅為9億元，并不滿足監管對此類股東的要求，本次新疆浩源股權變動后，由戰略類股東變為財務Ⅱ類股東，滿足監管對此類股東凈資產不低于二億人民幣的監管要求。
從其他股東方面來看，根據公開信息顯示，發起新疆財險的股東中，僅新疆華美漿紙、烏魯木齊經濟技術開發區建設投資兩家公司的類型為責任有限公司，其余5家公司類型則為國有獨資或國有控股，均有“國”字頭銜。
監管優先支持中西部地區設立保險公司，新疆財險審批結果難預料
不過，對于新疆地區來說，發起設立保險機構或有一定地域上的優勢。2016年，保監會下發《關于加快貧困地區市場體系建設提升保險業保障服務能力的指導意見》，指出，將優先支持西藏、云南、內蒙古、新疆等中西部省份設立財產保險公司和人身保險公司。
值得注意的是，根據監管要求，在尚無法人注冊保險機構的地區，一個省份可以有一家財險公司、一家壽險公司。但在去年，注冊地在新疆的前海聯合財險已被批準開業，這對于新疆財險來說，獲批難度進一步加大。
此外，從新疆保險行業發展現狀來看，新疆地區的財險壽險發展并不均衡，雖然財險類保險機構多于壽險類，但是壽險需求卻明顯高于財險，并且目前為止，注冊地為新疆的壽險類公司尚屬空白。
具體來看，根據保監會公開信息顯示，截至目前，新疆地區共有1241家產險類公司，618家壽險類公司入駐。但根據新疆保監局披露的最新數據顯示，今年上半年，新疆地區保險業務保費規模335.27億元，其中，財險業務保費規模102.36億元，同比去年上漲6.52%，壽險業務保費規模232.91億元，則占據新疆地區今年上半年保險業務收入“半壁江山”，同比去年上漲21.17%。
從數據可以看出，新疆地區對于壽險類業務的需求增長是高于財險類公司的。對于此，氣候環境惡劣、地理條件的特殊、經濟落后也許是新疆地區壽險需求增高的原因之一。僅以健康險為例，今年上半年該險種保費收入44.16億元、同比增長25.89%，成為在新疆地區增長最快的險種，可獲得的保障范圍從常見30種重大疾病、高發癌，到多家公司針對幼兒少年、白領、老年人、家庭共享等分別推出各類細化產品，可算是新疆地區險種最為豐富的保險類別。
需要指出的是，無論是正在等待批準的新疆財險還是新新人壽，或是已開業的新疆前海聯合財險，對于新疆地區來說，都是新疆本地政府在運用金融服務來促進地方經濟發展。
